Comment financer les besoins à long terme d'une entreprise ?

Publié le 22 février 2023

par Deborah Alkama

4 min. de lecture

Publié par Deborah Alkama

Mis à jour le 26 juillet

4 min

Votre société est en croissance sur un secteur très concurrentiel ? Il faut rester innovant et compétitif, tout en gagnant de nouvelles parts de marché. Elle va bien, mais sans plus, dans un marché assez mature ? C’est le moment d’accélérer sa croissance pour fidéliser une nouvelle clientèle. Vous rencontrez des difficultés ? Il est temps d’agir  ! Financer les besoins à long terme d’une entreprise vous permettra d’assurer sa pérennité. Alors, voici les solutions de déblocage de fonds possibles ! 🚀

1. Le financement à long terme sur fonds propres

À première vue, c’est l’option qui paraît la plus rationnelle : trouver des ressources en interne pour financer le développement de votre entreprise. Il existe deux moyens d’y parvenir : l’autofinancement ou l’augmentation de capital.

L’autofinancement : simple mais aléatoire

S’agirait-il de la solution idéale ? L’autofinancement consiste à utiliser la réserve financière dégagée une fois toutes les dépenses et les gains comptabilisés.

C’est dans cette réserve que vous pourrez prélever les fonds nécessaires à votre stratégie de long terme.

Pas besoin d’aide externe ! Il vous suffit de convaincre votre conseil d’administration du bien-fondé de l’opération. Résultat : vous n’avez aucun frais à débourser et l’autonomie de votre structure reste intacte.

Une belle opération… à deux conditions : 

• Votre réserve doit être au niveau de vos ambitions stratégiques ; 

• Que vous ayez suffisamment de fonds de côté pour affronter d’éventuelles crises, une conjoncture compliquée ou une baisse d’activité.

Recourez à l’autofinancement si, et seulement si, ces conditions sont bien réunies.

Déposez votre capital 100 % en ligne, en toute simplicité.

Découvrir Shine

L’augmentation de capital

Votre entreprise appartient à des actionnaires, parmi lesquels vous êtes majoritaire ? 

Vous pouvez tenter une augmentation de capital. La vente de nouvelles actions permettra d’augmenter les fonds propres de la société.

Cette solution ne génère aucuns frais et permet à votre structure de conserver son autonomie financière.

D’apparence simple, cette méthode présente cependant deux limites :

• Elle dépend des capacités financières des actuelles personnes actionnaires, ou de votre force de conviction pour faire en attirer de nouvelles ; 

• Elle peut modifier la gouvernance de l’entreprise et diluer votre pouvoir.

Testez la volonté des actionnaires et réalisez des estimations réalistes concernant la majorité qui résulterait de l’opération. Des surprises sont toujours possibles !

2. Le financement à long terme externe

Vous n’avez pas la possibilité de réunir suffisamment de fonds par des solutions internes ? 

L’emprunt est un moyen classique d’obtenir des fonds pour le développement d’une entreprise.

Mais connaissez-vous d' autres méthodes, parfois plus intéressantes, telles que le crédit-bail ou le crowdlending (un crowdfunding « par prêt ») ? 

Le prêt bancaire à long terme (risque d’endettement)

Pour obtenir un prêt bancaire à long terme, il vous faudra tout d’abord convaincre l’organisme financier avec un business plan crédible et détaillé. 

Une autre difficulté sera de négocier un taux avantageux.

Ensuite, vous disposerez des fonds sans avoir puisé dans vos réserves ni diminué votre participation dans l’entreprise. En bonus, les intérêts seront en partie défiscalisés.

Une bonne affaire ? Attention ! il existe des écueils à éviter.

L’organisme de crédit réclame souvent des garanties et votre caution personnelle. Soyez vigilant·e sur votre capacité à rembourser. Un défaut de paiement pourrait impacter vos biens propres.

Une solution de financement pour chaque entreprise.

Découvrir Shine

Le crédit-bail : un moyen de ne pas emprunter

Cette solution n’est valable que pour financer des biens matériels. Choisissez votre matériel chez un ou une partenaire puis déposez votre dossier auprès d’une société de crédit-bail. 

Celle-ci achète le bien et vous le loue moyennant un loyer.

Elle le reprend à l’issue du contrat ou vous le vend à une valeur de rachat spécifiée au préalable.

Ce dispositif souple ne nécessite aucun apport et n’alourdit pas la dette de l’entreprise. In fine, vous pouvez acheter le matériel. Quant aux loyers, considérés comme des charges d’exploitation, ils sont déductibles des impôts.

Revers de la médaille : cela coûte souvent plus cher qu’un prêt bancaire, et reste limité aux biens physiques.

Le crowdlending

Pourquoi ne pas tenter une méthode 2.0 pour financer les besoins à long terme de votre entreprise ? Faites appel à des contributeurs extérieurs à l’entreprise en passant par une plateforme spécialisée en crowdlending.

Votre projet est innovant et véritable vecteur de croissance ? 📈

Le crowdlending permet aux particuliers comme aux entreprises de le soutenir. En contrepartie, vous leur versez un rendement sous forme d’intérêts. Vous pouvez emprunter jusqu’à 2,5 millions d’euros par ce biais.

Certes, vous n’avez pas besoin de passer par une banque, mais en revanche, il vous faut motiver de nombreuses personnes ! Pour ce faire, votre projet doit être enthousiasmant et votre communication très convaincante. Il n’est pas si facile de fédérer des centaines, voire des milliers de petits investisseurs et de petites investisseuses !

Récap’ des options de financement à long terme des entreprises

En résumé, voici les moyens de financer les besoins à long terme d'une entreprise : 

• Opter pour un financement sur fonds propres ou pour un financement externe ; 

• Utiliser la réserve financière de votre entreprise (celle-ci doit rester suffisante pour pallier les aléas économiques ou saisonniers de votre activité) ; 

• Augmenter le capital social de l’entreprise ; 

• Contracter un prêt bancaire ; 

• Opter pour un crédit-bail (limité aux biens physiques) ; 

• Solliciter des particuliers et des entreprises à travers le crowdlending.

Pour aller plus loin, découvrez comment financer le matériel professionnel et les outils de votre entreprise ! ⚒️

Et si vous souhaitez recevoir tous nos conseils pour entrepreneurs éclairés : inscrivez-vous à notre newsletter la Lanterne.